|
|
疫情后的自媒体时期，主旋律是踩美捧中，略微有良心的人，会尽可能挑真的说，但也是天天顶着美国的短板和咱们的长板说来讲去，而一些只为博流量的人，则大略不会去考据真伪，只有是读了之后能让人感觉天命在我的话，他们甚么都敢说。
B站此类视频泛滥，套路其实也都千人一面，无非是找一些史实，贴一些数据，再找个中气十足的配音，而后跟报菜名同样把那些史实和数据念一遍，还没等人来得及思考一下，间接给论断——咱们非赢不成。
我倒不是对中美冲突抱有灰心看法，我只是感觉，这么看问题，不行。
朋友不是靠一腔鸡血沸腾走的，那得是战场上一刀一枪来真家伙，光靠胆大，吓不走朋友。用黄老爷的话讲，那就是：“胆子你是有的，本领呢？”
张麻子扳倒黄老爷，靠的是被动反击的本领，然而在中美冲突这个大配景下，最首要的本领反而是“苟”，谁能苟得时间长，谁就是赢家。而抉择谁能苟更长期的，偏偏就是各自的短板，短板越长，赢面越大。并且，各自的不同短板，也抉择了中美势必选择不同的苟法。所以，明天要说的就是咱们的短板，以及咱们会选择甚么样的苟法。更首要的是，普通人应该怎么应答。
因此我简略罗列了一些对比重大的问题：
负债问题（中央债、企业债、居民房贷）财政税制（土地财政难认为继，房地产税青黄不接）居民储蓄（没有储蓄，就没有抗危险才能）调配问题（有房就可以混吃混喝，没房只能给房主打工）经济转型供给链不完美大宗商品定价权不在咱们消费低迷，依赖出口没有逾额利润人口问题（泛起老龄化趋向）待业问题和教育问题官僚和学阀治理和执法（执法本钱高）地缘问题这些问题固然不会涵盖如今咱们面临的一切问题，然而大抵对比首要又对比紧急的几个方面应该都波及到了，假如谁想到还有甚么没涵盖到的，万望告诉，不堪感激。
子细想的话，会发现这些问题都是互相关联的，好比负债致使了储蓄增加和土地财政难认为继，从而让调配问题上的矛盾更为凸起，而且按捺了消费，消费低迷又拉低了待业，增进了996文明的流行，助长了官僚和学阀的气焰，而官僚和学阀关于经济转型的态度确定是搪塞的，毕竟能躺赢为何要干活儿，反正能压迫年老人。这类景象又让教育更为内卷，家庭压力更大，让人们背负起了更大的生养压力，增加了重生人口。
实际上，理想社会中不存在两个没有互相关联的问题。就犹如马克思定义人的实质是一切社会瓜葛总和，那我照猫画虎定义国度的实质就是一切社会问题的总和。以上问题，不光它们之间蟠根错节，它们跟内在问题也严密相干。但是就是这么扑朔迷离的问题编织成的网，却仍是能找到一个中心问题，假如将这个中心问题抽离，其余问题似乎都不是问题。这个中心问题就是——中美之间，dollor怎么分的问题。
这就不成防止地波及到了中国经济的产业降级，由于只要当先的技术能力获取逾额利润，更先进的出产力是分得更多dollar的资本。
不外，虽然奋斗的中心问题是dollar怎么分的问题，然而单方的发力点却都不是这个，由于只要在确认了谁也奈何不了谁之后，才是探讨dollar怎么分的时分。而当初，较劲才刚刚开始，单方牌都没出完，还处于招招攻敌要害的阶段，谁要是在这个阶段苟不住了，谁立马就得滚下牌桌，失去分dollar的资历。
所以，咱们看到往年的大基调是“稳”。稳的目的，就是苟；那末稳的内容就也就跃然纸上了，一个是经济流转，另外一个是财税不乱。
在咱们所处的经济体傍边，有一个产业，它既影响到了政府财政，又影响到了企业负债，还影响到了居民负债，更影响到了银行流水，能够说是对经济流转影响极大，这个行业就叫“砖块水泥的价值赋与”。无庸置疑，这个行业是最需求被稳一下的，然而，因为牵扯到诸多利益方，而且短少新的经济增长点，所以这次企稳，必然是一次拆东墙补西墙的零和游戏。
那末，看看诸多博弈方外面，哪一个最像是被拆的东墙？确定不是财税政策，确定也不是银行流水，别说拆了，这俩一个代表着社会安宁，一个代表着经济流转，哪一个略微动一下都是大问题，所以这俩是天生的被补的西墙的命。并且，地方财政，跟中央财政，次要是补中央财政；而在中央财政傍边，也不是厚此薄彼地修补，比拟之下，县域产业相对于繁多，范围更小，产业集成度更低，技术含量更少，根据我国目前次要针对出产流动纳税的情况，县域财政注定是整个财政傍边最单薄的一环，也就是最需求补的西墙。
至于东墙，哪一个好拆，哪一个就是东墙。
所以，目前的环境下，普通人只有参预这个零和游戏，就注定是去给他人添砖加瓦去了；那末，最理智的选择，就是不参预。假如不成防止，那就可以拖就拖，真实拖不上来，就以尽可能小的代价参预。然而政策是给西墙制订的，所以接上去咱们一定会看到一系列政策的放宽。
另外一方面，以前比较过中美经济状态的不同，中国是出产驱动的经济体，而美国是消费驱动的经济体，中国针对出产进程纳税，美国针对支出纳税。这也就致使了，假如要维持经济流转，中国要包管的是足量的出产流动，而美国要包管的是足量的消费流动。这样一来，为了包管足量的出产流动的中国，就必需管控疫情；而要包管足量的消费流动的美国，就必需躺平。
进一步讲，为了保出产，就要保需要，不论是内需仍是外需，只有能拉动出产就是好需要。其真实这件事件上，咱们无妨参考一下咱们以前处置此类危机的伎俩。在08年次贷危机和10年欧债危机的时分，大少数老黎民可能感触不到甚么冲击，然而外贸企业就纷歧样了，其余国度的需要一下子就降上去了，工厂接不到单子，停一天工就亏损一天，为了救这些企业，过后出台了家电下乡和汽车下乡的政策，农民掏钱，政府让利（免税），企业盘活。
当初的状况和过后的状况有所不同，过后我国城镇化水平还不是很高，大少数人都在乡下，正在往城里走；而当初根本上曾经实现了城镇化，乡下留守的不是白叟就是小孩，要不就是懒汉。所以这个时分，去安慰农村经济就没甚么成果了，只能找一集体口占比不少，需要长时间被压制，而且兜里还有点儿钱之处，看了一圈之后，发现这不就仍是县域经济么。
其实也没得选，大城市开展曾经饱和了，市区除了没人，设施曾经不比市核心差了，在往远盖楼的话，天天通勤就得八个小时，真实算不来账。所以在经济危机期间的县域经济，将会承接起基建拉动经济的担子，也会承接起给企业增补活动性的重担。这时候候假如要问，是否要炒县城的房子，我倒感觉大略率不会，钱都去抄了房子，那甚么给企业增补活动性呢？况且县城的房子也难炒起来了，毕竟乡下还有几个年老人？
所以，得多人问我怎么看县域经济，我倒是有个粗俗然而却精辟的称说——夜壶经济。就像当年的农村经济和疫情早期的地摊经济，当初谁还提一嘴呢？只管从保财税和减少活动性两个角度登程，都有开展县域经济的须要，然而经济经济，范围上不去还谈甚么经济，所以县域经济也势必是一个暂时性的，阶段性的，过渡性的经济，而不是一个具有长时间生命力的经济。
给年老人的一些启发就是：经济危机期间，大城市的压力可能会很大，县城可能会有些时机，然而千万别想着久远，固然这波县域经济终究会孵化胜利一些产业，然而县城产业的厮杀，要比大都市商业竞争要严酷很多。
与此同时，企业和工厂，没有经济危机的时分也不见得好于，面对疫情和需要委靡，想要活上来，必需要走上一条债权扩大的路途，不论是债权扩大增补了活动性，仍是债权扩大减少了资产，乃至是债权扩大延缓清偿务，只有能让企业活上来的债权，都是好债权。
加之一些城市曾经泛起了财政托管和重组的情况，当前这类事件会愈来愈多，债权重组的范围也会愈来愈大。
那末很显著了，只要低利率和更低的利率，能力够反对企业去扩大债权，乃至重组债权；只要更低的汇率，能力够安慰外贸增长，包管外贸份额。这对普通人倒是没甚么太大影响，毕竟普通人除了房贷没有甚么债权压力，这次要对企业有影响。
在这个配景下，企业个别能够被分为四类：不做债权扩大、债权扩大晋升产能、债权扩大重组债权、债权扩大改良活动性。其中经过债权扩大重组债权和减少活动性的，都是运营多多少少有问题的，最佳别碰，要碰也郑重；不做债权扩大的，阐明运营没有问题，然而需要饱和，应该以奶牛估值形式来估值；经过债权扩大晋升产能的，大部份都处于新兴行业，假如销售额晋升的幅度，大略等于产能晋升的幅度，那末，这公司是潜伏的大牛股。
而将债权视为产品的银行业，虽然说是吃利差的，然而在这类环境下，跟着存款品质的降落和利差更薄，也必将过一段时间苦日子。
对内要不乱的货色大略就是以上，而对外要不乱的，不必想，一个是大宗供给，另外一个是外贸出口。
个别来讲，要稳大宗，先稳外汇。一说到外汇这美国就不困了，终日变着法儿地想搞掉中国的外汇，毕竟外汇是美国进行收割的症结。
但是当初毕竟是二般状况，寰球都看出来美国当初的卦象叫亢龙有悔，中国的卦象叫或跃在渊，连沙特都忙着去美元化，卢布兑美元还屡翻新高，所以在二般状况下，汇率能保也要保一下，然而次要的精神，应该是建设与原资料国之间的双边贸易协议，好比跟沙特换石油，跟阿根廷换食粮，跟埃塞俄比亚换矿石。而要达成这些指标，也仍是要有一个大条件——包管不乱的出产。
转了一圈又回来了，这就是为何咱们不克不及躺平，假如咱们躺平了，咱们赖以拉动经济的出产就会停转，这么一来，其余国度凭甚么置信人民币在何时都能换到物质，凭甚么跟咱们建设双边互贸协议？所以说，静态清零，与其说是咱们对内的政治正确，倒不如说是咱们对外的协作态度，否则的话，像日本同样，一边说要凋谢贸易，一边躺平防疫，到最初就是产能无限无奈交货，最直观的感触就是，禧玛诺套件曾经买不起了，国产套件趁机突起。不外这倒也不是甚么好事，用张老板的话说，就国产货，略微给厂家留点儿利润，他们就可以把品质做得好到不敢置信，毕竟这么大的体量在这儿摆着。
所以，上海这波疫情，要批评性地对待，虽然影响了经济和民生等，然而也提前袒露了得多问题。毕竟咱们五年之后又不是不活了，所以目光要放久远。摆烂很容易，但就犹如人生中的污点同样，沾上容易，洗掉很难，尤为仍是在这类全世界都盯着的状况下。
而当初的汇率，也别太当回事，反正脱钩是迟早的事，美元当初这么坚挺，很大一部份缘故是用美元能买到中国的商品，到时分一旦脱钩，就跟当初的卢布同样，少了两头商赚差价，货泉价值要从新估计的。
在“稳”的方针下，有需求尽快解决的问题，就会有需求拖一拖的问题，好比调配问题，教育问题，待业问题，人口问题等等。其实以上问题归根究竟都是调配问题，毕竟没有人是天生喜爱卷的。
之所以调配问题需求用“拖字诀”，次要有两个缘故。第一，调配问题首先是跟美国的调配问题，其次才是人民外部的调配问题；第二，在实现产业降级以前，咱们的根本盘始终都是性价比。工人的工资，基本下去说仍是来源于企业利润，没无利润，企业总不克不及蚀本发福利；所以只要实现产业降级并利用技术劣势获取逾额利润，才开始有了怎么调配的选项，假如在此以前就解决调配问题，无异于春季收获的时分吃种子，买了头小猪仔还没养大就给炖了，每天下蛋的母鸡给煲了汤，当下是爽了，然而涓滴不斟酌将来。
总结一下。好日子的确存在，它不是镜花水月，然而理想与现实的间隔还很远，有些货色不是看到就可以摸到，摸到就可以具有的。片面奋斗行将到来，做好集体防护，熬过这个阶段，就是晴天。 |
|
中级会员