2022年的半导体行业：国外迅速萎缩，国际却疾速扩大

清风笑

图片来源@视觉中国
文 | 雷科技Ieitech近些日子，无关半导体的旧事那叫一个层见叠出，先有AMD英特尔爆出事迹欠安，PC市场将堕入新的低谷，后有台积电可能会由于被大陆断供自然砂致使产量暴减（固然这个是假旧事）。貌似全部半导体市场都曾经进入了一个开展疲软期，并在将来的几年内都难以失掉相应改良。


图源Gartner
按照Gartner的最新预测，2022年寰球半导体支出预计将增长7.4%，远低于2021年的26.3%，此外他还以为在2023年，半导体市场的总支出将降落2.5%。这象征着寰球的半导体行业增长将错失超过400亿美元的支出，这个数据关于全部市场来讲无疑是一个不小的打击。
最要命的是，在如斯状况下仍有不少下游厂商选择涨价，只要这样能力包管他们的利润不受侵害。一边是终端需要削弱，洋溢着砍单的动静，另外一边是厂商持续涨价，全部半导体市场堪称是乱成为了一锅粥。莫非半导体行业也要像PC市场同样成为夕阳产业了吗？
半导体产业真的不行了？
从疫情发作至今，简直一切与电子产品相干的产业都欠好过，毕竟消费者的支出遭到了较大影响，在收入方面天然更为收敛，只有家中的老产品能够持续使用就不会去改换。
但实际上半导体产业在近几年堪称是如沐春风，在智能终端产品以及新动力汽车等新权势强势开展的态势下，全部半导体行业仅在2021年的支出增速就达到了26.3%。同时伴有着疫情的逐步减缓，不少工厂开始从新投入出产，芯片及相干仪器的充足问题也将失掉解决，Gartner过后也“大放厥词”，以为在2022年半导体行业将持续同比增长13.6%，支出也将超过6760亿美元。但理想很骨感，仅三个月后这家机构就把13.6%下调至7.4%。
在阅历了两年的好日子后，半导体市场再次回到了低谷：PC市场曾经泛起了延续两个季度的下滑，单季度下滑幅度就曾经超过了15%；手机市场的处境更为重大，高通和联发科都面临着需求勾销定单并提价销售库存的费事，哪怕是苹果这类巨头也将定单量下调了10%。
那末半导体市场为什么忽然会迎来这么一场“劫难”呢？一是由于半导体的扩产需求简短繁杂的产线建立流程。当泛起如2020年疫情影响、车规半导体发作带来的需要减少时，半导体制作商就算当即投入扩产，但产线建立起来最快也要2-3年的时间，需要和产能供应存在重大的时间上的供需错配，等产能起来了，需要可能又上来了，因而半导体供给就多余了。


（图片来自：意法半导体官网）
二是半导体技术的迭代降级速度愈来愈快（从10nm到5nm只用了四年时间），半导体运用的消费电子产品、工业产品、汽车产品等也在不停降级换代，供需相互带动，相互影响，很容易泛起需要暴增或需要饱和的问题。
按照台积电的预测，在2023年全部半导体行业仍旧会处于继续下滑的形态，但在2024年到2025年之间可能会迎来复苏。
半导体需要的锐减致使了全部市场对半导体产业链公司将来事迹的耽忧，好比台积电股价已跌40%，往年以来，国际半导体上市公司构成的半导体指数曾经上涨了 26.8%，37家半导体相干公司股价跌幅超过 30%。所以，全部市场关于半导体行业的情绪十分的灰心。
是夕阳产业，但仅限于某些地域
如今市面上的国内半导体大厂均处于减速整合时代，各家都但愿经过整合（收购）的形式来疾速进步本人在市场中的位置，例如英特尔在近两年就频频收购一些在业界中有一定位置的企业来维持本人的市场位置。再加之如今半导体市场曾经过了黄金开展时代，根本每家大企业都遇到了开展瓶颈期，在翻新力缺乏的状况下只能经过收购其余企业的形式来稳固市场位置。欧美巨头的这一波抱团趋向，反应了一个标的目的——整合、垄断。
好比X86芯片根本上被英特尔把控着，挪动芯片架构看ARM，成品处置器看高通，摹拟芯片市场是德州仪器的后花园，半导体装备是运用资料、泛林的，内存则是三星、SK海力士、美光的。至于代工，则是台积电、三星这两大厂商把控着，这些畛域门坎高，资金要求多，起初者没有才能与这些厂商掰手腕，所以大家也根本上不去搞芯片。
这培养了一种非常为难的场面：有数怀揣弘远现实和具有一定技术的守业者要末无奈获取投资，要末间接被大型企业收购；大企业翻新少但利润高，小企业可能有翻新但活不上来，造成了一个恶性循环。
更首要的是，虽然半导体技术始终在开展，但相干利润却在始终升高，不论是高通、AMD仍是intel这些巨头，在芯片市场获得的利润真的愈来愈低，还有不少企业处于亏损的形态，彻底比不上其余行业。
虽然国外的半导体市场曾经算是寒冬，但关于国际来讲，还是一片欣欣茂发的情况，中国市场空间很大，且目前仍有许多做的还不敷强的畛域（也就是存量市场），天然使得国际涌现出愈来愈多的芯片企业，全部市场也处于极速增长的形态。按照数据显示仅2021年一年，中国半导体装备的市场范围就达到了296亿美元（折合人民币2000亿元），同比增长了58%，要知道同年寰球半导体市场范围也就1026亿美元（折合人民币6932亿元），至关于仅大海洋区就占到了寰球市场的28.8%，这个晋升是十分之大的。


图源：Wind，国盛证券钻研所
看到这里有些读者可能会兴奋起来，以为我国半导体市场竟开展如斯迅速，根据这个增长速度不必几年就可以达到业界顶尖水准。但我在这里要给大家泼一盆冷水，由于在2021年国际全部半导体装备的国产率仅为27.4%（2020年为16.8%），残余的部份整个由国外补足，进口金额也超过了1500亿元，这个金额乃至要超过石油。
目前，从制作装备到原资料，再到设计软件，中国自主研发的步调都在放慢，曾经在刻蚀装备、薄膜堆积装备、单芯片多处置器（CMP）装备、荡涤装备等畛域完成28纳米及以上制程方面接踵取得冲破。最症结的是，国际的增量市场微小，在5G、AI、新动力汽车、硬件新物种等畛域的挪动终端需要在不停晋升，预计26年我国半导体销售范围将生长至2740亿美元。
固然咱们目前也遇到了不少难题，例如在光刻机方面，咱们就算花钱也买不到，致使国际的半导体制程始终停留在28nm，想要追上主流的5nm制程还需求很长一段时间。
从前文能够看出，如今的半导体市场是有些魔幻的，有的人在为半导体是不是会成为夕阳产业而耽心，也有人在问怎么样能力不错过半导体的风口。在寰球半导体市场虚弱的状况下反而给国际带来了“机遇”，咱们不能不抵赖，寰球缺芯的确基于寰球半导体的产业链来讲是一场隆重的“危机”，然而在“危机”之下也并存着机遇，一旦咱们能够解决外部的需要，那末进口的数量天然会增加，而一旦增加国际芯片开展的空间也就越大。因此，下定信心去增加进口的芯片数额，其实也是给了咱们国际企业更高发展的时机。